一、【早盘盘面回顾】

沪深两市早盘再度走弱，400余股飘红，仅钢铁板块表现亮眼，题材股再度杀跌，市场人气仍表现低迷。截至午间收盘，沪指跌0.68%，报收2767点；创业板跌1.96%，报收1575点；沪股通净流出4.8亿，深股通净流出9.6亿。

市场人气股方面，邦讯技术9天7板维持强势表现，欣锐科技昨日尾盘跳水，今日高开反包放量烂板，太阳电缆成为市场唯一一只3连板个股。昨日3连板的会畅通讯和英科医疗今日均被闷杀，市场短线资金情绪有所回落。

半年报渐行渐近，安阳钢铁预计2018年上半年同比预增8.7亿元至10.2亿元；华菱钢铁预计上半年实现归母净利润33.8亿元-35.8亿元，再创半年度历史最好业绩。今日早盘，钢铁板块领涨两市。安阳钢铁高开秒板，华菱钢铁、三钢闽光、凌钢股份等一度涨逾6%。分析师表示，今年上半年，从现货层面来看，钢铁企业的经营状况应该是大幅好转的。随着时间进入下半年，需要继续密切关注环保等诸多因素的跟进程度。

昨日晚间，国务院印发《打赢蓝天保卫战三年行动计划》，明确了大气污染防治工作的总体思路、基本目标、主要任务和保障措施，提出了打赢蓝天保卫战的时间表和路线图。环保材料股达志科技高开秒板，设备股德创环保、科林环保封板助攻；同时，资金炒作蔓延至清洁能源替代方向，台海核电、中核科技双双涨停，兰石重装、中国核建、太阳能等一度涨逾5%。

中美互加贸易关税时间点临近，相关概念股再度活跃。黄金板块大涨，西部黄金上涨8.5%，赤峰黄金、恒邦股份、山东黄金涨逾5%。农业股，中农立华涨停，傲农生物、宏辉果蔬涨逾7%。国产替代概念股变现较强，5G概念股的邦讯技术、芯片概念阿石创、软件服务荣科科技等多股涨停。

易纲、潘功胜接连发声，人民币大幅反弹；国务院金融稳定发展委员会召开重要会议，部署打好防范化解重大风险攻坚战，并确立了审议了金融委办公室提出的打好防范化解重大风险攻坚战三年行动方案；中美双方是否互加关税将在7月6日（本周五）见分晓。综合来看，国际金融环境较为动荡，市场风险偏好持续下行，活跃资金主要在以新兴产业为代表的中小创个股上。

二、【午间新闻精选】

宏观新闻：

1、美商务部对中兴通讯暂时部分解禁

2、央行金融时报：经济基本面良好 人民币汇率市场预期平稳没有改变

3、世界贸易组织（WTO）：越来越担忧美国的232调查、汽车和零部件贸易调查

4、央行孙国峰：稳健中性的货币政策是一种“不紧不松”的中性态势

5、福州中级法院裁定对美国芯片巨头美光（Micron）发出“诉中禁令”

6、美光称尚未收到中国芯片销售临时禁令

行业新闻：

1、今年以来313家公司耗资135亿回购股票 金额创历史新高

2、两市融资余额增加15.5亿元 结束四日连降

3、世界头号对冲基金桥水正式入华

4、百度Apollo自动驾驶巴士量产下线 将在多地开始使用

公司新闻：

1、碧桂园叫停三四五线城市“全覆盖”战略 用规模换现金

2、小米昨日在机构场外交易中折价5%成交

3、抖音印尼被禁 抖音好友小程序上线当日即被腾讯叫停

三、【午后题材前瞻】

1、百度Apollo自动驾驶巴士量产下线 将在多地开始使用

百度今日召开AI开发者大会，百度董事长兼CEO李彦宏宣布，百度与金龙客车合作生产的L4级自动驾驶巴士Apollo已经实现首批100辆车的生产下线。这是全球首款L4级量产自动驾驶巴士，将在北京、雄安、平潭、广州、深圳，以及日本东京等多地开展商务运营。其中，Apollo在日本东京是跟软银合作，将应用到核电站，以及社区老年人接送等。

近年来，汽车产业发生了颠覆性变化，在智能化浪潮下，Apollo成为国内外车企发力智能汽车的“首选搭档”。Apollo车机地图能够精准理解车主需求，人机无障碍交互，同时结合地理位置和车辆数据，为车主推送相关服务，满足车主个性化、场景化的需求。凭借扎实的技术和创新的交互体验，百度Apollo车机地图获得多家车企青睐，并已搭载在多款量产车型上。

个股方面，金龙汽车控股子公司金龙客车与SB Drive、百度日本公司签《战略合作谅解备忘录》；路畅科技与百度车联网签署战略合作协议，双方将就智能车机与百度车联网CarLife产品进行深入合作，发挥各自优势，共同建设车联网生态圈，推动智能驾驶技术发展，为用户提供卓越的服务和体验。

四、【重要提示】

7月4日

新股申购：密尔克卫

百度AI开发者大会

7月6日

美国对中国340亿美元商品加征25%关税生效

7月8日

EVTcech2018国际纯电动物流车及充换电技术大会

五、【风险提示】

1、美国对从中国进口的340亿美元商品自2018年7月6日起实施加征关税：

美国政府在6月发布了加征关税的商品清单，将对从中国进口的约500亿美元商品加征25%的关税，其中对约340亿美元商品自2018年7月6日起实施加征关税，同时就约160亿美元商品加征关税正在征求公众意见。

2、美债收益率下滑 收益率曲线扁平化达到金融危机以来之最：

美国10年期基准国债收益率下跌4.02个基点，报2.8309%，5月18日曾涨至3.1261%，逼近2011年7月8日盘中高位3.1805%。 两年期美债收益率跌2.43个基点，报2.5242%，6月13日曾涨至2.5984%，逼近2008年8月6日盘中高位2.6276%和当年7月24日高位2.8309%点。30/5年期美债收益率曲线跌至22.60个基点，创2007年7月份以来最平。令人担忧的是，收益率曲线趋平可能反转，这意味着短期利率将超过长期收益率，通常被视为衰退信号。

3、国务院印发《打赢蓝天保卫战三年行动计划》：

国务院日前印发《打赢蓝天保卫战三年行动计划》，明确了大气污染防治工作的总体思路、基本目标、主要任务和保障措施，提出了打赢蓝天保卫战的时间表和路线图。《行动计划》提出六方面任务措施，并明确量化指标和完成时限。一是调整优化产业结构，推进产业绿色发展。深化工业污染治理，大力培育绿色环保产业。二是加快调整能源结构，构建清洁低碳高效能源体系。有效推进北方地区清洁取暖，重点区域继续实施煤炭消费总量控制。三是积极调整运输结构，发展绿色交通体系。大幅提升铁路货运比例。四是优化调整用地结构，推进面源污染治理。五是实施重大专项行动，大幅降低污染物排放。六是强化区域联防联控，有效应对重污染天气。

4、本周大比例解禁个股